你的止损真的设得太紧了吗？

如果你问大多数交易者止损是怎么定的，得到的答案通常是两种：“感觉这个幅度够紧了”或者“我一直都用这个百分比”。这两种说法都和你实际在交易的币种没有任何关系。

3%的止损对比特币这种日常波动幅度来说可能完全合理，但对一天就能波动10%以上的小市值山寨币来说可能远远不够宽，反过来也是一样的道理。

当你的止损距离比这个币种平时的正常波动噪音还要窄，它触发的原因往往不是真正的趋势反转，而只是普通的价格噪音。

即使你对行情方向的判断本身是对的，也会一次又一次地被止损扫出局，亏损在不知不觉中不断累积。这种损失很容易被误判为“运气不好”或“进场时机不对”，而真正的问题其实是止损距离从一开始就不合理。

解决办法很简单：回看这个币种真实的历史价格，数一数有多少天价格实际波动到了你计划的止损（或目标）价位。

这正是SizerTrade内置回测面板做的事。你算出一个仓位之后，回测面板会直接出现在下方——选择按天、按月还是按年，它会拉取该币种的真实历史价格数据，直接告诉你止损（或目标）价格在多少天里实际被触及过，以及每次触及对应的预估亏损或盈利金额。不需要打开Excel，也不用手动看图。

假设你打算在某个山寨币上做多，计划把止损设在入场价下方3%的位置。用回测面板回看过去一年，结果显示这条线在全部天数中大约40%的天数里都被实际触及过。

把止损放宽到6%再回测一次，触及比例骤降到大约12%。也就是说，3%的止损根本没有捕捉到真正的趋势反转，它拦下的只是这个币种日常的正常波动。

但把止损放宽并不是结束。要保持同样的风险金额，止损距离变宽后就必须重新计算出更低的杠杆和更小的仓位。把新的6%止损重新输入SizerTrade计算器，它会立刻算出在同样风险金额下对应的更低杠杆和仓位大小。

很多人只用最近一周的数据跑一次回测，看到触及比例很低，就认定这条止损线永远安全。

但一个币种最近一周平静，不代表它一直都平静。建议交替使用天、月、年三种周期来检查，既看最近的表现，也看看同样的止损距离在这个币种波动更剧烈的阶段会是什么结果。

回测并不能精确预测未来。它做的是把“凭感觉猜出来的止损”换成“基于这个币种真实历史走势的止损”。

SizerTrade把整个流程放在同一个页面里完成——先用计算器算出仓位大小，再用紧接其后的回测面板验证这条止损线的历史表现。